Khi lời hứa 20% trở thành công cụ chiếm đoạt khổng lồ

Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Mỹ (SEC) cáo buộc Tai Lopez cùng các cộng sự dựng lên một mô hình Ponzi tinh vi, qua đó rút ruột hàng trăm triệu USD từ túi tiền của hàng trăm nhà đầu tư.

Từng được tung hô như hiện thân của “giấc mơ Mỹ”, Tai Lopez – doanh nhân mạng xã hội nổi tiếng với những video khoe Lamborghini và biệt thự triệu đô – nay đứng trước loạt cáo buộc nghiêm trọng từ Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Mỹ (SEC), phơi bày mặt tối phía sau đế chế truyền cảm hứng làm giàu một thời.

Lợi nhuận 20%/năm và cỗ máy hút tiền 230 triệu USD

Lopez bán các khóa học phát triển bản thân, tổ chức hội nghị phát triển bản thân và thu hút hàng triệu người theo dõi. Tuy nhiên, phía sau hình ảnh hào nhoáng là những lời kêu gọi đầu tư hứa hẹn lợi nhuận trong mơ.

Theo Wall Street Journal, Taino “Tai” Lopez, 48 tuổi, bỏ học đại học và nổi lên từ làn sóng nội dung làm giàu nhanh trên YouTube, Facebook và Instagram. Năm 2015, loạt video “Here in My Garage” đưa ông trở thành hiện tượng toàn cầu, xây dựng hình ảnh một doanh nhân tự thân: xuất phát nghèo khó, đổi đời nhờ tư duy đúng đắn và đầu tư thông minh.

Dựa trên hào quang đó, Lopez bán các khóa học phát triển bản thân, tổ chức hội nghị truyền động lực và thu hút hàng triệu người theo dõi. Song song với hình ảnh hào nhoáng là những lời mời gọi đầu tư hứa hẹn lợi nhuận “trong mơ”.

Năm 2019, Lopez cùng Alex Mehr – một kỹ sư cơ khí – thành lập Retail Ecommerce Ventures (REV), đặt trụ sở tại Miami. Mô hình được quảng bá là thâu tóm các thương hiệu bán lẻ lâu đời nhưng đang sa sút, sau đó “hồi sinh” bằng thương mại điện tử.

REV nhanh chóng mua lại hàng loạt cái tên quen thuộc như Dressbarn, Pier 1 Imports, Modell’s Sporting Goods, Stein Mart, RadioShack, Linens ‘N Things và Franklin Mint. Để tài trợ cho các thương vụ, Lopez và các cộng sự đã huy động hơn 230 triệu USD (khoảng 5.900 tỷ đồng) từ ít nhất 660 nhà đầu tư.

Các tài liệu chào mời cam kết lợi suất lên tới 20%/năm, kèm khoản chi trả hàng tháng đều đặn – yếu tố then chốt khiến nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ đặt niềm tin. Thực tế, một số người còn nhận tiền đúng hẹn trong giai đoạn đầu, càng củng cố niềm tin rằng mô hình đang vận hành hiệu quả.

Theo đơn kiện dân sự SEC đệ trình tháng 9/2025, khoảng 112 triệu USD trong số tiền huy động đến từ các đợt chào bán chứng khoán gian lận. SEC cáo buộc Lopez và các cộng sự dùng tiền của nhà đầu tư mới để chi trả cho nhà đầu tư cũ, trong khi phần lớn doanh nghiệp trong danh mục của REV không hề có lãi.

 

Các lãnh đạo REV bị cho là tập trung săn tìm thương vụ mới để gọi vốn thay vì cải thiện hoạt động của những công ty đã mua. Dòng tiền liên tục được luân chuyển giữa các doanh nghiệp nhằm bù đắp thua lỗ.

Đến cuối năm 2022, các khoản chi trả hàng tháng bất ngờ dừng lại. Nhà đầu tư bắt đầu đặt câu hỏi, nhưng chỉ nhận được sự im lặng hoặc những phản hồi mơ hồ từ Tai Lopez.

Hàng triệu USD “bốc hơi”, niềm tin sụp đổ

Theo lời kể của các cựu nhân viên và SEC, trong các cuộc gọi Zoom định kỳ, Lopez và Mehr liên tục giới thiệu cơ hội đầu tư mới bằng cách ca ngợi “thành công” của những thương vụ REV trước đó. Tại các sự kiện phát triển bản thân, Lopez khuyến khích khán giả “chia sẻ thành công” của ông bằng cách rót tiền vào các thương hiệu thuộc REV.

Sean Murphy, một nhà đầu tư tại Illinois, cho biết ông đầu tư 175.000 USD – số tiền dành cho học phí đại học của hai con trai – và gần như mất trắng. Nelson Rowe, 82 tuổi, môi giới bất động sản đã nghỉ hưu, rót 300.000 USD vì tin vào những thương hiệu quen thuộc mà REV sở hữu. “Câu chuyện nghe quá hấp dẫn. Họ có tất cả những cái tên lớn đó,” ông nói.

Joseph Bertao, 44 tuổi, làm trong lĩnh vực vật liệu xây dựng tại California, đầu tư khoảng 350.000 USD sau khi tham dự một cuộc họp nhà đầu tư ở Los Angeles. Ông cho biết các tài liệu tiếp thị thiếu thông tin tài chính chi tiết, nhưng lại nhấn mạnh lợi suất 20% như một cam kết gần như chắc chắn.

John và Nadya Melton, sống tại Maryland, cho biết họ đã rót tổng cộng 1,43 triệu USD vào các pháp nhân liên quan đến REV.

SEC khẳng định không công ty nào trong danh mục của REV có lãi. Tiền được chuyển từ nhà bán lẻ này sang nhà bán lẻ khác để che lấp các khoản thiếu hụt – dấu hiệu điển hình của một mô hình Ponzi. Ngoài vụ kiện dân sự, Cục Điều tra Liên bang Mỹ (FBI) cũng được cho là đã liên hệ với nhà đầu tư trong khuôn khổ một cuộc điều tra hình sự.

Lời cảnh báo từ một “giấc mơ Mỹ” vỡ vụn

Trên podcast và mạng xã hội, Tai Lopez không đề cập đến sự sụp đổ của REV hay thiệt hại của nhà đầu tư. Thậm chí, chỉ một ngày sau khi SEC khởi kiện, ông vẫn đăng thông điệp truyền động lực: “Đừng bao giờ tuyệt vọng… mọi thất bại chỉ là một thử thách tâm lý.”

Theo Wall Street Journal, vụ việc của Tai Lopez là lời cảnh báo đanh thép đối với nhà đầu tư cá nhân trước những lời mời gọi lãi suất cao, đặc biệt khi đi kèm hình ảnh hào nhoáng, thương hiệu quen thuộc và các khoản chi trả ban đầu “đúng hẹn”.

Giới chuyên gia nhấn mạnh: lợi nhuận cao ổn định hiếm khi tồn tại, nhất là trong bối cảnh thiếu minh bạch tài chính và phụ thuộc vào dòng vốn mới – đặc trưng cốt lõi của các mô hình Ponzi.